Model za te finančne organizacije Skupnosti mislečimi sega v 18. stoletju v Angliji, kjer je stavba društva zbrane denar od članov za financiranje gradnje hiše za vsakega člana [ ,,,0],Vir: Enciklopedija Britannica]. Ta slog domačega financiranja razširila v ZDA leta 1831, ko je bilo ustanovljeno Building Association Oxford Podporni Philadelphia. Podobne finančne institucije, nato imenovani Bausparkassen (B & LS), izstrelil v skupnostih po vsej državi. Delo z majhnim številom lokalnih investitorjev, B & Ls je denar samo s financiranjem hipoteke
dobrohotnost skupnost mislečimi gradbenih in posojilnih združenj, čeprav so na splošno koristno za lokalni razvoj, na koncu izjalovilo.. B & L bankirji na splošno ni storila nepremičninske naložbe - to je, stanovanjska posojila - ki temelji na tem, kako dobičkonosna bi njihovi podvigi biti. Brez dobiček na vremenske neurje, gradnjo in posojila so bili dovzetni za propad v času šibkega gospodarstva, kot so velike depresije leta 1930. Mnogi B &. Ls ni v tem obdobju
predsednik Franklin Delano Roosevelt je bančne zakonodaje zgodaj, da bi sredi leta 1930 ustvaril zveznih agencij za uravnavanje bančne prakse v Združenih državah Amerike. Te agencije vključene Zvezno Deposit Insurance Corporation, ki je zavarovana deponent računov pri poslovnih bankah (banke malega človeka je) in Zvezni hranilno kreditnih Insurance Corporation, ki je zavarovala račune pri gradbenih in posojilnih združenj, zdaj imenovanih varčevanja in posojilnih združenj.
Kot lahko vidite, S & Ls imel zelo ozko poslovno usmeritev za dolgo časa - naložbe v nepremičnine financirajo prek varčevalnih računov. Kot je v 20. stoletju nosili na eno slabost S & Ls postalo jasno - ranljivost naraščajočih obrestnih mer
Kot pri drugih bankah, S & Ls odvisna od posojil od drugih bank za kritje stroškov financiranja hipotek in. plačuje obresti na depozitnih računov. Ampak, kot ste plačali obresti na stanovanjska posojila, avto posojila ali kreditne kartice, banke plačati obresti na denar, ki si izposodi. Ko se obrestne mere zvišajo - pogosto zaradi inflacije - banke morali plačati več obresti na denar, oni izposojeni. To zmanjšuje dobiček banke
Nato boste videli, kako ti pohodi obrestnih mer prispevala k zloglasni S &. L k
